Estructura del Balance, Ratios Financieros y Estrategias de Marketing

1. Estructura del Balance de Situación

Activo

• Activo No Corriente (Inmovilizado):
  • Inmovilizaciones intangibles (menos amortización acumulada).
  • Inmovilizaciones materiales: Terrenos, construcciones, maquinaria, mobiliario, equipos informáticos, elementos de transporte (menos amortización acumulada).
  • Inversiones financieras a largo plazo (instrumentos de patrimonio).
• Activo Corriente:
  • Existencias: Mercaderías, materias primas, productos terminados.
  • Realizable: Clientes, efectos comerciales a cobrar, deudores, inversiones financieras temporales.
  • Disponible: Bancos c/c a la vista, caja.

Patrimonio Neto y Pasivo

• Patrimonio Neto: Capital, reserva legal, reserva voluntaria, resultados del ejercicio.
• Pasivo No Corriente (Exigible a largo plazo): Deudas con entidades de crédito, proveedores de inmovilizado.
• Pasivo Corriente (Exigible a corto plazo): Proveedores, efectos comerciales a pagar, acreedores por servicios, Hacienda Pública, Seguridad Social, deudas a corto plazo, proveedores de inmovilizado.

2. Ratios Financieros y Equilibrios

Ratios de Liquidez y Tesorería

• Ratio de Tesorería Inmediata: Disponible / Pasivo Corriente. (< 0,1: Peligro; > 0,3: Exceso de efectivo).
• Ratio de Tesorería: (Disponible + Realizable) / Pasivo Corriente. (< 1: Riesgo de impago; 1: Nivel perfecto).
• Ratio de Liquidez: Activo Corriente / Pasivo Corriente. (< 1: Problemas de pago; 1 a 2: Situación ideal).

Ratios de Solvencia y Rentabilidad

• Ratio de Garantía: Activo Total / Pasivo Total. (Debe ser > 1).
• Ratio de Endeudamiento: Pasivo Total / Patrimonio Neto. (Ideal: 0,5).
• Rentabilidad Económica (ROA): (BAII / Activo Total) x 100.
• Rentabilidad Financiera (ROE): (BDII / Patrimonio Neto) x 100.

Fondo de Maniobra (FM)

• Ideal: FM > 0.
• Desequilibrio a C/P: FM < 0.
• Inestabilidad: PN = 0.
• Quiebra: PN < 0.

3. Financiación e Inversión

• Fuentes de financiación: Interna (reservas, amortizaciones) y externa (propia o ajena).
• Financiación a corto y largo plazo: Diferenciación entre necesidades inmediatas y duraderas (leasing vs. renting).
• Autofinanciación: Recursos generados por la propia empresa.
• Nuevas formas: Crowdfunding y venture capital.
• Inversión: Adquisición de bienes productivos para aumentar la capacidad y rentabilidad.

4. Marketing y Gestión Comercial

• Mercado y Competencia: Competencia perfecta, monopolio, oligopolio y competencia monopolística.
• Investigación de mercados: Análisis de información y cuota de mercado.
• Segmentación: División del mercado por criterios demográficos, geográficos o económicos.
• Marketing-mix (4Ps): Producto, precio, promoción y distribución.
• Estrategias: Indiferenciada, diferenciada o concentrada.
• Ciclo de vida del producto: Introducción, crecimiento, madurez y declive.
• Distribución y Promoción: Canales de venta y técnicas de comunicación (publicidad, merchandising, etc.).
• Ética y TIC: Consumo responsable y el impacto de Internet (long tail).